Bebidas de alta gama impulsan el mercado de destilados

Los datos del último informe IWSR, publicado este jueves 17 de octubre, muestran que el mercado de los "status spirits", que abarca destilados con un precio mínimo de venta al público de 100 dólares, creció un 9% en valor durante 2023. Este segmento, compuesto por bebidas alcohólicas de alta gama, ha demostrado una notable resistencia frente a los retos macroeconómicos globales, como la inflación persistente y el aumento de los tipos de interés. En este contexto, los compradores de bebidas de lujo, que suelen tener un poder adquisitivo elevado, se han mantenido relativamente ajenos a las dificultades financieras que han afectado a otros sectores.

El informe destaca que las bebidas con precios superiores a los 5.000 dólares por botella experimentaron un crecimiento del 39% en 2023, lo que refleja la fortaleza de los consumidores más adinerados. Otro segmento con buenos resultados fue el de productos con precios entre 350 y 500 dólares, que aumentó un 42%. No obstante, en otras franjas de precio, como la de 2.500 a 5000 dólares, se observó una leve caída en las ventas.

Las diferencias entre los mercados nacionales fueron notables. Mientras que Estados Unidos registró un crecimiento modesto de un solo dígito, países como Francia y Reino Unido experimentaron caídas en el valor de mercado. En China, la baja confianza de los consumidores resultó en una contracción del 12%. La recuperación del sector de duty free, impulsada por el fin de las restricciones de viaje en China, fue uno de los factores que compensó la debilidad de los mercados internos. El comercio en duty free aumentó un 48% en valor, y este canal ha vuelto a posicionarse como el mercado más importante para los "status spirits", tras el colapso relacionado con la pandemia en 2020.

En cuanto a las previsiones para los próximos cinco años, se espera un crecimiento moderado en mercados clave como Estados Unidos, Reino Unido y Francia, mientras que el sector de duty free mantendrá su papel como principal impulsor, con un crecimiento estimado del 10% hasta 2028. Mercados emergentes como Australia, Malasia, Nigeria y Vietnam también están llamados a ganar protagonismo.

Whisky escocés y tequila lideran el segmento de lujo en bebidas alcohólicas

El whisky escocés fue uno de los motores principales de este segmento en 2023, con un aumento del 17% en su valor. Se espera que su crecimiento continúe, añadiendo 2.000 millones de dólares al mercado global en los próximos años. La innovación ha sido un factor clave para el éxito del whisky escocés, con más de 340 nuevos productos lanzados en 2023, superando a todas las demás categorías de bebidas espirituosas. En cambio, el coñac ha experimentado una disminución en su participación de mercado, afectado por un descenso en la demanda en China y por aranceles antidumping recientemente implementados.

Por su parte, las bebidas de agave, especialmente el tequila, han seguido ganando terreno en el segmento de lujo, con un aumento de 220 millones de dólares en 2023. Aunque la mayoría de las ventas se concentran en el rango de precios más bajo (100-199 dólares), este crecimiento ha sido notable, especialmente en Estados Unidos, donde las ventas han aumentado un 35% desde 2019. Sin embargo, el auge del tequila parece estar desacelerándose, con un incremento del 4% en 2023, frente al 25% del año anterior. A pesar de ello, otros mercados fuera de Estados Unidos están comenzando a mostrar un fuerte crecimiento en este segmento.

El whisky americano también está destacando en el mercado de lujo de Estados Unidos, con un fuerte crecimiento de sus categorías de bourbon, centeno y single malt. Se espera que el whisky americano sea el principal motor de crecimiento en este mercado hasta 2028.

En China, el baijiu domina el segmento de bebidas de lujo, representando el 95% del valor total de las ventas. Aunque la demanda general ha disminuido debido a la desaceleración económica, el baijiu ha logrado mantener su impulso, aunque se anticipa una presión a la baja en los precios durante 2024.

India, por otro lado, se perfila como un mercado de gran potencial para el whisky escocés, impulsado por el crecimiento económico y demográfico, con un aumento previsto en la proporción de jóvenes con edad legal para beber. Un posible acuerdo de libre comercio entre India y el Reino Unido podría reducir los altos aranceles que han limitado hasta ahora el acceso a estas bebidas en el mercado indio.

El mercado secundario de bebidas de lujo, fundamental para los productos más exclusivos, se mantuvo débil en 2023 debido a un exceso de inventario y la incertidumbre económica. Los retornos más bajos desincentivaron la especulación, y los inversores a largo plazo vieron menos atractivo debido a los altos tipos de interés. Sin embargo, las bebidas raras y ultraenvejecidas, como las de The Macallan, continuaron alcanzando precios récord en el mercado.