L’ONU avverte: il conflitto in Medio Oriente sta innescando uno shock globale per cibo ed energia

Le Nazioni Unite avvertono che il conflitto in Medio Oriente non è più soltanto una crisi di sicurezza. Sta diventando uno shock per cibo ed energia con conseguenze dirette per il business globale delle bevande, dalla birra ai distillati fino al vino, mentre l’aumento dei costi del carburante, le rotte marittime interrotte e gli input agricoli più costosi si propagano lungo le catene di approvvigionamento.

L’avvertimento è arrivato questo mese dal World Food Programme, il cui direttore esecutivo ad interim, Carl Skau, ha affermato che il conflitto che coinvolge Stati Uniti, Israele e Iran, insieme all’interruzione del traffico attraverso lo Stretto di Hormuz, sta spingendo milioni di persone verso una fame acuta. L’agenzia ha detto che le proiezioni diffuse a marzo sono ormai diventate realtà in diversi Paesi vulnerabili. La Somalia potrebbe vedere altri 2,5 milioni di persone a rischio, l’Afghanistan 2,3 milioni e lo Sri Lanka 1,3 milioni, secondo il WFP e le relative valutazioni ONU pubblicate nelle ultime settimane.

Per l’industria degli alcolici, le stesse forze alla base di quell’emergenza alimentare stanno facendo salire i costi in quasi ogni fase della produzione e della distribuzione. Il carburante costa di più. I fertilizzanti sono più difficili da reperire. Il trasporto marittimo è più lento e meno affidabile. Gli imballaggi in vetro sono diventati più costosi da produrre e da movimentare. Anche i consumatori in molti mercati stanno riducendo la spesa discrezionale.

La perturbazione si è intensificata dopo che le ostilità nel Golfo hanno portato a una chiusura di fatto dello Stretto di Hormuz alla fine di febbraio, secondo rapporti su spedizioni e commercio citati da società logistiche e agenzie internazionali. Grandi vettori tra cui Maersk, MSC, CMA CGM e Hapag-Lloyd hanno sospeso i transiti nell’area. Le stime del settore citate dagli analisti della supply chain mostrano che il traffico marittimo attraverso uno dei colli di bottiglia più importanti al mondo è sceso di circa il 70%, lasciando centinaia di navi in ritardo o deviate su altre rotte.

Ciò ha costretto molte navi che viaggiano tra Asia ed Europa a circumnavigare il Capo di Buona Speranza invece di utilizzare le rotte più brevi legate a Suez e all’accesso dal Golfo. La deviazione aggiunge circa 3.500-4.000 miglia nautiche e può prolungare i tempi di transito di 10-14 giorni, con alcune spedizioni ulteriormente ritardate a causa della congestione portuale.

Per gli esportatori di vino, soprattutto quelli che spediscono bottiglie dall’Europa all’Asia, questo ritardo crea sia rischi finanziari sia rischi qualitativi. Viaggi più lunghi espongono vino e birra artigianale a oscillazioni termiche più ampie. Importatori ed esportatori hanno dovuto competere per i container refrigerati in un momento in cui la carenza di attrezzature sta peggiorando. Gli spedizionieri che servono produttori di vino e distillati dicono che supplementi urgenti per il carburante e oneri per rischio bellico sono stati imposti rapidamente dopo che gli assicuratori hanno ritirato la copertura standard in alcune aree del Golfo.

Alcuni studi sul trasporto marittimo citati dagli analisti del settore suggeriscono che se il petrolio restasse vicino ai 150 dollari o salisse verso i 200 dollari al barile, movimentare un container da 40 piedi sulle principali rotte commerciali potrebbe costare tra 10.000 e 15.000 dollari. A quei livelli, le esportazioni di vino a basso prezzo imballate in vetro pesante diventano difficili da giustificare economicamente. Le spedizioni di birra affrontano una pressione simile perché i margini sono più sottili e i costi di trasporto rappresentano una quota maggiore del valore finale.

I ritardi stanno inoltre creando problemi secondari nei porti lontani dal Golfo. In Spagna e altrove nel Mediterraneo, gli analisti logistici hanno segnalato un “vessel bunching”, con navi che arrivano a grappoli dopo viaggi più lunghi deviati su altre rotte. Barcellona ha registrato un aumento del 23,9% nel traffico di transhipment, secondo la reportistica logistica spagnola. La congestione fa aumentare i costi di stoccaggio e accresce il rischio che i vettori saltino gli scali programmati per recuperare tempo, costringendo gli importatori a ritirare la merce attraverso altri gateway europei con costi aggiuntivi.

A livello agricolo, birrifici e distillerie devono affrontare un altro problema: l’inflazione dei fertilizzanti direttamente legata ai mercati del gas naturale. I fertilizzanti azotati come urea e ammoniaca dipendono fortemente dal gas sia come combustibile sia come materia prima. La regione del Golfo rappresenta circa il 30%-35% delle esportazioni globali di urea e fino al 30% delle esportazioni di ammoniaca, secondo rapporti sui mercati agricoli citati da analisi collegate alla FAO. Con Hormuz perturbato e le forniture di gas naturale liquefatto colpite dopo gli attacchi alle infrastrutture energetiche regionali, la disponibilità di fertilizzanti si è irrigidita durante un periodo chiave per le semine.

La FAO ha stimato che i prezzi dei fertilizzanti sarebbero aumentati del 15%-20% nella prima metà dell’anno. Indagini agricole nelle principali aree produttive hanno rilevato che circa il 70% degli agricoltori ha dichiarato di non potersi permettere tutti i fertilizzanti necessari. Anche il diesel usato nei lavori agricoli è aumentato bruscamente, con alcune indagini che indicano rincari del 46%. Questa combinazione minaccia le rese dei cereali centrali per la produzione alcolica, soprattutto dell’orzo.

L’orzo è essenziale per la produzione della birra e del whisky single malt, ma compete anche con i mercati dei mangimi quando le forniture di grano si restringono o i prezzi salgono. Ciò significa che i birrifici possono essere stretti da entrambe le parti: gli agricoltori possono seminare meno orzo da malto perché i costi degli input sono troppo elevati, mentre gli allevatori possono acquistare più orzo da mangime come sostituto di altri cereali. I dati sulle materie prime dell’FMI mostrano che i prezzi globali dell’orzo sono saliti da 117,20 dollari a tonnellata metrica a marzo a 124,97 dollari a maggio prima di attenuarsi leggermente a giugno a 122,82 dollari. Questi prezzi restano inferiori ai picchi visti durante precedenti shock geopolitici, ma i trasformatori affermano che i costi reali sono più alti una volta inclusi energia, essiccazione e trasporto.

I birrifici artigianali sono particolarmente esposti perché dipendono fortemente da varietà pregiate di orzo da malto e spesso non dispongono del potere d’acquisto o degli strumenti di copertura disponibili ai gruppi multinazionali. I maltifici devono assorbire costi più elevati dei cereali insieme a bollette del gas naturale più alte per essiccazione e lavorazione prima di trasferire questi aumenti lungo la filiera.

I produttori di vino affrontano una diversa debolezza industriale: il vetro. La produzione delle bottiglie è uno dei processi più energivori utilizzati nel packaging delle bevande. La U.S. Energy Information Administration ha affermato che circa il 73% dell’energia usata nella produzione del vetro proviene dal gas naturale. In condizioni normali, l’energia rappresenta circa il 14% dei costi di produzione delle bottiglie. Quando i prezzi del gas impennano, i produttori hanno poco margine per assorbire l’aumento.

Questo conta perché vino, birra e distillati dipendono ancora fortemente dagli imballaggi in vetro anche mentre peggiorano le economie del trasporto. Durante precedenti crisi energetiche, i birrifici tedeschi hanno segnalato aumenti dei costi delle bottiglie fino al 140% su base annua. I produttori ora affrontano una pressione simile sia dai costi manifatturieri sia dai costi logistici legati allo spostamento di bottiglie vuote pesanti su lunghe distanze.

Il risultato è un interesse crescente per soluzioni alternative considerate un tempo marginali nelle categorie premium degli alcolici. Le lattine in alluminio continuano a guadagnare terreno oltre la birra mainstream fino ai cocktail ready-to-drink, ai prodotti frizzanti a base vino e ai formati wine-in-can. Gli analisti stimano che il mercato globale delle lattine in alluminio raggiungerà quest’anno i 55,6 miliardi di dollari e continuerà a espandersi stabilmente nel prossimo decennio.

Anche le bottiglie in PET stanno attirando attenzione perché sono molto più leggere del vetro. Studi sul packaging citati dagli analisti del settore vinicolo dicono che una moderna bottiglia in PET può pesare circa 60 grammi contro circa 460 grammi dell’equivalente in vetro, risultando quindi più leggera dell’87%. Ciò può ridurre i costi di trasporto fino al 30%, anche se restano preoccupazioni sulla permeabilità all’ossigeno per i vini destinati all’invecchiamento.

Anche il packaging in cartone sta avanzando, soprattutto per il vino entry-level e le bevande ready-to-drink. Tetra Pak e altri fornitori affermano che i nuovi formati asettici utilizzano molto meno materiale rispetto al vetro e riducono nettamente il fabbisogno energetico della produzione. La loro forma rettangolare migliora inoltre l’efficienza dei pallet in un momento in cui ogni piede cubo all’interno di un container conta sempre più.

Questi cambiamenti nel packaging stanno avvenendo proprio mentre la domanda dei consumatori si indebolisce in molti mercati maturi. I dati del settore forniti da IWSR mostrano che il volume totale degli alcolici nei 21 principali mercati è sceso del 2% nel 2025 mentre il valore totale delle vendite è diminuito del 4%. Questa inversione conta perché suggerisce che i consumatori non stanno solo acquistando meno alcolici ma stanno anche scendendo verso prodotti più economici invece di continuare il trend pluriennale della premiumizzazione che aveva sostenuto i profitti per anni.

La pressione è visibile nei bilanci familiari. Il monitoraggio dell’inflazione negli Stati Uniti citato dagli analisti delle bevande mostra che i prezzi complessivi al consumo sono aumentati del 39,1% tra gennaio 2015 e gennaio 2026, mentre i prezzi degli alcolici sono saliti del 25,2%. Anche se l’inflazione degli alcolici è rimasta inferiore all’inflazione generale in quel periodo, i consumatori alle prese con bollette più alte per cibo, carburante ed energia stanno tagliando su bar, ristoranti e bottiglie premium.

La birra venduta per consumo domestico è aumentata del 31,7% in quel decennio in quei dataset, rispetto appena al 10,5% dei distillati e al 7% del vino. Ma un’inflazione relativa inferiore non ha protetto pienamente la domanda perché per molte famiglie l’alcol resta una spesa discrezionale.

Due categorie continuano a sovraperformare nonostante questo contesto: le bevande ready-to-drink e i prodotti no-alcohol o low-alcohol. I dati IWSR mostrano che i volumi RTD sono cresciuti del 2% lo scorso anno mentre il valore è salito del 4%. I produttori dicono che questi prodotti attraggono consumatori che cercano comodità, controllo delle porzioni e una spesa iniziale inferiore rispetto all’acquisto di bottiglie intere di distillati premium.

Le bevande no- and low-alcohol beneficiano delle preoccupazioni per la salute e delle abitudini mutevoli tra gli adulti più giovani. Le previsioni di mercato citate dai ricercatori del settore suggeriscono che il segmento statunitense delle bevande analcoliche per adulti potrebbe superare quest’anno il miliardo di dollari. Per i produttori, queste bevande possono anche offrire margini interessanti perché evitano parte delle accise sull’alcol pur adattandosi alle strategie di marketing orientate al benessere.

Le grandi aziende si stanno già ristrutturando attorno a questo nuovo scenario. Heineken ha detto all’inizio dell’anno che avrebbe tagliato circa 6.000 posti di lavoro nel mondo, pari a circa il 7% della sua forza lavoro globale, nell’ambito della strategia EverGreen 2030 mentre cerca risparmi di produttività per 500 milioni di euro. Nell’aggiornamento del primo trimestre Heineken ha riportato una crescita dei volumi totali dell’1,2% e una crescita dei ricavi netti del 2,8%, ma i dirigenti hanno avvertito che gli elevati costi energetici, l’inflazione legata alla guerra connessa all’Iran e la domanda più debole nelle Americhe stavano pesando sulla performance.

AB InBev si è concentrata più apertamente sulla resilienza della supply chain attraverso obiettivi di sostenibilità legati agli input agricoli e all’efficienza degli impianti. Il gruppo afferma di puntare entro il 2030 a un miglioramento dell’efficienza energetica del 15% nei propri stabilimenti insieme a una riduzione del 35% delle emissioni lungo la catena del valore. Questi obiettivi riflettono non solo la politica climatica ma anche la preoccupazione per l’esposizione alla volatilità dei mercati dei cereali e dei fertilizzanti.

Nel comparto spirits Diageo e Pernod Ricard hanno mostrato livelli diversi di resilienza mentre la domanda rallenta. Gli analisti che seguono entrambi i gruppi dicono che l’attenzione più marcata di Pernod Ricard sui marchi più premium ha aiutato a proteggere meglio i margini rispetto alla strategia portafoglio più ampia di Diageo rivolta a molteplici fasce di prezzo. La comunicazione sul terzo trimestre fiscale di Diageo ha mostrato vendite nette pari a 4,477 miliardi di dollari nel periodo conclusosi a marzo, in aumento del 2,3%, ma la crescita organica era solo dello 0,3%. Le vendite sono calate bruscamente in Nord America del 15% e in America Latina e Caraibi del 12%, spingendo alla vendita di asset e a un piano accelerato di risparmi mirato a 300 milioni entro la fine dell’anno.

La Spagna offre uno degli esempi più chiari di come queste pressioni possano combinarsi in un problema strutturale più ampio per i produttori di bevande. Il consumo interno di vino lì è sceso del 4,2% su base annua fino a gennaio attestandosi intorno ai 9,3 milioni di ettolitri, secondo dati settoriali citati da gruppi commerciali spagnoli e pubblicazioni agricole. Alcune serie statistiche collocano il consumo attuale ancora più in basso a seconda della copertura dei canali.

Il calo riflette sia fattori economici sia gusti in evoluzione. I consumatori più giovani scelgono sempre più spesso birra, energy drink o prodotti RTD invece del tradizionale vino da tavola. Le vendite supermercatistiche di vino si sono indebolite mentre le famiglie riducono gli acquisti non essenziali nel mezzo dell’inflazione alimentare; nel frattempo le cantine affrontano costi crescenti per l’imbottigliamento senza sufficiente potere contrattuale per compensare volumi inferiori.

I produttori spagnoli devono inoltre fare i conti con nuove norme europee sugli imballaggi che entreranno gradualmente in vigore quest’estate nell’ambito del Packaging and Packaging Waste Regulation noto come PPWR. Da agosto in poi le aziende che vendono bevande nell’Unione europea dovranno rispettare standard più severi sulla riciclabilità, limiti ad alcune sostanze usate nei componenti degli imballaggi ed esigenze documentali rafforzate legate alla conformità eco-design.

Per le aziende vinicole e degli spirits che fanno affidamento su etichette elaborate, chiusure decorative o confezioni regalo oversize queste regole potrebbero richiedere riprogettazioni capaci di incidere sia sulle strutture dei costi sia sulla presentazione del marchio. Le tariffe pagate nell’ambito dei sistemi EPR dipenderanno sempre più dalla riciclabilità effettiva di ciascun imballaggio.

Un altro cambiamento atteso entro quest’anno in Spagna è un sistema cauzionale-deposito per bottiglie in plastica, lattine e cartoni fino a tre litri venduti nei canali retail se l’attuazione procederà come previsto a novembre. Le relazioni sul sistema proposto indicano che i consumatori pagherebbero almeno altri €0,10 per contenitore al momento dell’acquisto e li recupererebbero solo restituendo gli imballaggi vuoti tramite punti raccolta come le macchine reverse-vending dei supermercati.

Le bottiglie in vetro per vino restano largamente fuori da questa prima fase; tuttavia produttori di birra, sidro e marchi RTD ne sarebbero direttamente interessati proprio mentre queste categorie sono tra i pochi motori residui della crescita nelle bevande alcoliche. I retailer dovrebbero dotarsi di nuove attrezzature e sistemi logistici inversa mentre i consumatori si troverebbero davanti un altro addebito visibile alla cassa durante un periodo inflazionistico.

Quello che era iniziato come uno shock geopolitico centrato sulle rotte petrolifere si è ora esteso ad agricoltura, manifattura, logistica e comportamento dei consumatori lungo tutto il settore delle bevande. La stessa crisi che secondo le agenzie ONU sta aggravando la fame nei Paesi più poveri sta costringendo i birrifici a ripensare l’approvvigionamento dei cereali, le cantine a riconsiderare le bottiglie in vetro e i grandi gruppi degli spirits a tagliare i costi mentre la domanda si indebolisce nei mercati chiave.